Cointegration Analysis with Econometrics Toolbox
Cointegration is a relationship among macroeconomic time series that follow a shared stochastic trend. Identifying cointegration, distinguishing it from common notions of deterministic trend, and accurately modeling it are essential for meaningful forecasting. Econometrics Toolbox™ has a versatile collection of tools for cointegration testing and parameter estimation of the associated vector error-correction models.
In this webinar, basic concepts of cointegration are reviewed in the context of real economic data. Both the Engle-Granger and Johansen frameworks for cointegration analysis are discussed, using hypothesis testing functions from the toolbox. Cointegrating relationships, when identified, are estimated and plotted. Within the Johansen framework, various null hypotheses for the cointegrating relationship are compared, together with corresponding methods for estimating model parameters. Finally, constraints on the cointegrating relationship and their effects on model estimation are considered as an extension of the standard Johansen framework, with relevant modeling strategies demonstrated.
Published: 26 Apr 2023
Download Code and Files
Related Products
Featured Product
Econometrics Toolbox
Up Next:
Related Videos:
Website auswählen
Wählen Sie eine Website aus, um übersetzte Inhalte (sofern verfügbar) sowie lokale Veranstaltungen und Angebote anzuzeigen. Auf der Grundlage Ihres Standorts empfehlen wir Ihnen die folgende Auswahl: .
Sie können auch eine Website aus der folgenden Liste auswählen:
So erhalten Sie die bestmögliche Leistung auf der Website
Wählen Sie für die bestmögliche Website-Leistung die Website für China (auf Chinesisch oder Englisch). Andere landesspezifische Websites von MathWorks sind für Besuche von Ihrem Standort aus nicht optimiert.
Amerika
- América Latina (Español)
- Canada (English)
- United States (English)
Europa
- Belgium (English)
- Denmark (English)
- Deutschland (Deutsch)
- España (Español)
- Finland (English)
- France (Français)
- Ireland (English)
- Italia (Italiano)
- Luxembourg (English)
- Netherlands (English)
- Norway (English)
- Österreich (Deutsch)
- Portugal (English)
- Sweden (English)
- Switzerland
- United Kingdom (English)
Asien-Pazifik
- Australia (English)
- India (English)
- New Zealand (English)
- 中国
- 日本Japanese (日本語)
- 한국Korean (한국어)